Apollo запустила Європейську кредитну платформу з кредитним потенціалом понад 10 млрд євро, яка об’єднує міжнародних інституційних інвесторів та фінансові установи для конкуренції за корпоративні та забезпечені активами можливості фінансування в усьому регіоні.

Новий бізнес, Європейська кредитна компанія (ECC), зосередиться виключно на європейському ефективному кредитуванні, включаючи корпоративне кредитування та фінансування, забезпечене активами.

Серед її спонсорів – фонди та афілійовані особи, що управляються Apollo, Інвестиційна рада Абу-Дабі, Athora, Norinchukin Bank, Standard Chartered та Aranda Principal Strategies.

Платформа буде орієнтована на великі компанії та позичальників середнього ринку, а також на спонсорів та власників реальних активів, включаючи інфраструктуру та нерухомість.

Apollo заявила, що ECC буде надавати фінансування через три основні канали: прямі відносини з позичальниками, партнерство з європейськими фінансовими установами та доступ до існуючих європейських кредитних операцій Apollo.

Ця структура є важливою, оскільки вона поєднує спеціалізований європейський кредитний бізнес з капіталом установ, чиї вимоги до фінансування та інвестиційні горизонти можуть відрізнятися від вимог традиційних комерційних банків.

Для позичальників це може стати ще одним джерелом фінансування капіталомістких операцій, придбань, купівлі активів та розширення бізнесу. Кредитування під заставу активів особливо актуальне, коли компанія може продемонструвати цінність та здатність відповідного забезпечення генерувати грошові кошти.

Однак Apollo не уточнила, яка частина запланованої діяльності ECC включатиме торговельну дебіторську заборгованість, запаси або традиційні засоби оборотного капіталу. Кредитування під заставу активів – це ширша категорія, яка також може охоплювати інфраструктуру, нерухомість та інші забезпечені активи.

Основна цифра також вимагає обережності. Понад 10 млрд євро становить заявлену кредитну спроможність платформи, а не розкриту суму, вже надану європейським позичальникам.

ECC очолюватиме головний виконавчий директор Джакомо Петробеллі та голова правління Крістіан Майсснер. Платформа має представництва у Франкфурті, Джерсі, Лондоні, Люксембурзі та Мілані, а також планується подальше розширення.

Запуск відбувається на тлі того, що альтернативні керуючі активами прагнуть брати більшу роль у фінансуванні бізнесу та активів, які традиційно обслуговуються банками. Партнерство з банками може бути особливо важливим, коли установи хочуть створювати або розподіляти кредити, одночасно керуючи обмеженнями балансу.

Apollo не розкрила інформацію про початковий портфель позичальників ECC, окремі кредитні зобов’язання, цільові показники дохідності чи умови ціноутворення за запропонованими кредитними інструментами.

Ключовим показником успішності стане те, яка частка заявленого обсягу ресурсів фактично перетвориться на видані кредити, а також чи зможе платформа залучити такі активи та позичальників, яких в інших умовах профінансували б традиційні банківські установи.