Bain Capital знаходиться на просунутій стадії переговорів про придбання контрольного пакету акцій PCI Pharma Services в потенційній угоді на суму 10 млрд доларів. 

Придбання стане однією з найбільших угод з приватним капіталом у 2025 році та ознаменує значне розширення Bain у секторі охорони здоров’я.

Запропонована угода оцінює PCI Pharma зі штаб-квартирою у Філадельфії, включаючи борг, більш ніж в 10 млрд доларів. Поточні спонсори Kohlberg & Co, Mubadala Investment Co та Partners Group беруть участь у переговорах, які залежать від ринкових умов і ще не завершені.

Очікується, що Bain залучить суверенні фонди багатства та інших великих інституційних інвесторів для спільного інвестування в угоду. Фірма має усталену репутацію в галузі охорони здоров’я і раніше співпрацювала з Mubadala щодо міноритарних інвестицій у Zelis Healthcare Corp у 2023 році.

PCI надає критичні послуги з фармацевтичної упаковки, включаючи стерильне наповнення та збірку попередньо заповнених шприців для затребуваних ліків, таких як препарати для лікування ожиріння на основі GLP-1, такі як Wegovy. Його роль у цьому швидко зростаючому секторі зробила його привабливим об’єктом придбання як для стратегічних, так і для фінансових покупців.

Колберг придбав мажоритарний пакет акцій PCI у 2020 році у Partners Group, а Mubadala приєднався як міноритарний інвестор. З тих пір компанія значно розширила свої глобальні операції та клієнтську базу.

Потенційний викуп підтримується приватним кредитним пакетом фінансування на чолі з Blue Owl Capital, який включає кредитну лінію на суму 3 мільярди доларів США та додатковий кредит із відстрочкою на суму понад 1 мільярд доларів США.