Перший банк Абу-Дабі готується випустити перші цифрові облігації на Близькому Сході через платформу цифрових активів HSBC Orion. В даний час облігації знаходяться на етапі попередньої оцінки і будуть котируватися на біржі цінних паперів Абу-Дабі (ADX). Фондова біржа сприяла випуску після партнерства з HSBC для вивчення цифрових облігацій наприкінці 2023 року.

«Ця ініціатива не тільки розширює доступ до інституційних цифрових інструментів, але і закладає основу для більш широкого класу токенізованих активів, включаючи зелені облігації, сукук і продукти, пов’язані з нерухомістю», — сказав генеральний директор ADX Group Абдулла Салем Аль-Нуаймі.

Трирічна облігація на 100 мільйонів доларів оцінюється за SOFR+70 базисних пунктів і відображає зростаючу привабливість цифрових облігацій на інституційних ринках. Ключові переваги цифрових облігацій включають операційну ефективність за рахунок використання смарт-контрактів, поліпшені терміни розрахунків і знижений ризик контрагента.

Для спрощення емісій HSBC Orion управляє декількома мережами блокчейнов, одна з яких знаходиться в Люксембурзі, а інша в Гонконзі. Ця емісія буде використовувати платформу Гонконгу, яка інтегрована з Central Moneymarkets Unit (CMU), місцевим Центральним депозитарієм цінних паперів (CSD). Цей шлях виграє від існуючих зв’язків CMU з Clearstream та Euroclear, що дозволяє глобальним інвесторам купувати в звичайному порядку або, як альтернатива, приєднуватися до HSBC Orion як прямий член. Банк є єдиним глобальним координатором, провідним менеджером і букраннером по угоді.

Існує кілька платформ цифрових облігацій, більшість з яких проводить лише епізодичні випуски. За останні дев’ять місяців найбільш плідним був HSBC Orion, включаючи цифрові казначейські облігації, випущені державою Люксембург минулого місяця. Це як мінімум сьомий випуск за цей період. Попередні випуски почалися з облігацій на суму 1 млрд Гонконгських доларів, випущених самим банком у вересні минулого року, і включали цифрові облігації на суму 100 млн євро від Європейського інвестиційного банку (EIB), розраховані з використанням оптової CBDC.

Окремо емітент облігацій FAB має великий послужний список в області блокчейна, в основному в сфері платежів. Він планує випустити стейблкоин Dirham і є користувачем платформи цифрових платежів Kinexys від JP Morgan. Крім того, він був одним з перших іноземних користувачів цифрового юаня Китаю і є учасником транскордонної платформи CBDC mBridge, яка в даний час об’єднує центральні банки Китаю, Гонконгу, Саудівської Аравії, Таїланду та ОАЕ.